Факторов для покупок пока нет - участники будут ждать очередных сигналов извне для принятия торговых решений

Итоги торгов

Торги на российских фондовых площадках в среду завершились значительным снижением ключевых индексов, которые шли вниз вслед за падением нефтяных цен, а также ухудшением настроений за рубежом. По итогам основной торговой сессии индекс ММВБ потерял 2,18%, а индекс РТС обвалился на 3,06%.

В лидерах роста к завершению дня пребывали акции ОГК-5 (+1,87%) и котировки ТМК (+0,75%). В лидерах падения значились бумаги ТГК-13 (-7,23%) и котировки Холдинга МРСК (-5,71%). Привилегированные и обыкновенные акции Сургутнефтегаза потеряли 4,94% и 4,85% соответственно.

Рынок нефти

Стоимость нефти WTI на торгах в среду упала на $1,92 до уровня $105,41 за баррель, что было обеспечено главным образом новостями о призывах США, Франции и Великобритании расконсервировать стратегические запасы "сырья". При этом данные Министерства энергетики США показали максимальное с июля 2010 года увеличение запасов нефти за прошлую неделю, которое составило 7,1 млн баррелей против прогнозов роста на 2,5 млн баррелей.

Сегодня с утра фьючерсы на нефть марки WTI с поставкой в мае теряют 0,14%, торгуясь на уровне $105,26 за баррель, в то время как фьючерсы на нефть марки Brent снижаются менее чем на 0,1% и находятся на значении $124,1 за баррель. Цены на нефть марки WTI расположены вплотную к важной поддержке $105 за баррель, преодоление которой ускорило бы их снижение.

Внешний фон

Внешний фон на открытии сегодняшних торгов складывается умеренно негативный. Торги на фондовых биржах США в среду завершились снижением основных индексов, которые потеряли порядка 0,4-0,5%, однако, отступили от внутридневных минимумов. Индексу S&P500 при этом удалось устоять выше психологически важной отметки 1400 пунктов. Распродажи были обеспечены худшими, нежели ожидалось, данными об изменении заказов на товары длительного пользования в феврале, которые показали рост общего объема заказов на 2,2% (ожид. +3%, пред. -3,6%), в то время как объем заказов без учета транспорта увеличился на 1,6% (ожид. +1,7%, пред. -3,0%).

Инвесторы сейчас как никогда нуждаются в дополнительных драйверах роста, однако, худшая, нежели ожидалось, статистика не дает им оснований для покупок и лишь усугубляет сомнения в продолжении восстановления экономики. Торги в Европе при этом, после бокового движения индексов в первой половине дня, завершились в "красной зоне" - общерегиональный индекс Euro Stoxx 50 по итогам дня потерял 1,13%, последовав за снижением в США.

Сегодня с утра фьючерсы на основные американские индексы теряют в стоимости около 0,1%. На торгах в Азии, где инвесторы также отыгрывают вчерашние распродажи в Штатах, наблюдаются преимущественно пессимистичные настроения. Стоимость нефти и ряда металлов находится в небольшом минусе. Участники взяли паузу после напряженного дня и ожидают новых драйверов движения.

События дня

США: 16:30 - окончательное изменение ВВП и личного потребления в 4 квартале, недельное изменение обращений за пособиями по безработице, 20:45 - выступление Бена Бернанке.
Европа: 11:55 - уровень безработицы Германии в марте.
Россия: финансовые результаты банка "Возрождение" за 2011 год по МСФО.

Перспективы

Индекс ММВБ в ходе торгов среды преодолел поддержку 1520 пунктов, у которой сосредоточен ряд "долгих" скользящих средних дневного графика, что открывает ему дорогу к снижению в район 1490 пунктов. У уровня 1490 пунктов, в свою очередь, проходит линия EMA100 и средняя полоса Боллинжера недельного графика, закрепление ниже которых будет служить сигналом к продаже в том числе в среднесрочном периоде. В краткосрочном периоде же вчерашнее падение индикатора выглядит чрезмерным и "быки" наверняка будут в ближайшее время искать поводы для отскока от достигнутых значений.

Сегодня на открытии торгов внешний фон способствовал продолжению снижения основных российских фондовых индексов, темпы падения которых с утра, скорее всего, будут умеренными. Факторов для покупок пока нет, и участники будут ждать очередных сигналов извне для принятия торговых решений. Основным событием четверга станет выход макроэкономической статистики из США и если она вновь не порадует инвесторов, можно ожидать обновления индексами новых минимумов. Игра на повышение в краткосрочном периоде сейчас может проходить лишь в расчете на коррекционный отскок при благоприятном внешнем фоне, в то время как основная инициатива принадлежит "медведям".