На прошлой неделе я поймал себя на том, что предаюсь фантазиям…
Сегодня 27 октября 2008 года, и цена акций Silver Wheaton (SLW) только что достигла $3 за штуку. Я покупаю 10000 акций, и это больше, чем я когда-либо покупал. Я продаю половину, когда цена доходит до $33 за акцию, и получаю $150,000 - 1,000% прибыли. Я выплачиваю ипотеку, и моя жена уходит с работы – и у меня все еще остается 5,000 акций…
Неплохие мечты, правда? Я не знаю, стольким инвесторам на самом деле хватило внутренней силы духа, чтобы выложить крупную сумму наличными за акции в тот момент, но Silver Wheaton действительно предложил эту 1,000% прибыль, и даже больше.
Если посмотреть на инвестиции, которые принесли наибольшее количество денег за последние несколько десятилетий, это всегда были активы, которые достигали крайних значений – либо минимальных, либо максимальных. Покупка золота по $250 за унцию в 2001 году… покупка акций технологических компаний в начале 90-х или акций Apple Computer по $8 за акцию в 2003 году… ставка на падение цен на недвижимость в 2007 году или фондового рынка в 2008 году… этот список можно продолжить.
Каждая из этих спекуляций привела к колоссальным прибылям только потому, что соответствующий актив либо был существенно недооценен и обречен на удорожание, либо, как в случае с короткими продажами, это был пузырь, готовый лопнуть.
Как ни парадоксально, отыскать подобные возможности не так уж и трудно – по правде говоря, они появляются все время. Что действительно трудно найти, так это инвестора, у которого хватит пороху этими возможностями воспользоваться.
Суть в том, что большинство людей выходят из активов на минимуме их цены… и благополучно вкладываются в акции на пике их стоимости. Как любит говорить легендарный ресурсный инвестор Рик Рул (Rick Rule): «Или ты идешь против тренда, или становишься жертвой».
Если подумать об этом, то стратегия обогащения – стратегия, регулярно применяемая Дагами Кейси (DougCasey) и Риками Рулами всего мира – обманчиво проста:
- Найдите актив в его крайней ценовой точке (высшей или низшей) и определите, изменится ли в ближайшее время направление движения его цены;
- Выкупите позицию в большом объеме и «держите оборону» до тех пор, пока рыночные силы не сделают свое дело.
Вот и все. Труднее всего – набраться мужества сохранить позицию, когда все ваши чувства сигнализируют, что это огромная ошибка, что ваши инвестиции никогда не окупятся, что сегодняшний дурачок (вы) – это завтрашний неудачник.
Если, с другой стороны, вы не против того, чтобы отправиться туда, куда остальные опасаются ступить, возможности прямо-таки прыгают прямо в ваши распростертые объятья.
Вот лучшая из тех, что мне известны прямо сейчас: золотые акции.
Фактически, «хорошая возможность» по отношению к ним – до смешного мягко сказано. Золотые акции сегодня стоят предельно дешево, чего в этой сфере промышленности не бывало уже более 30 лет.
Позвольте, я вам это докажу.
Эффективный способ определения реальной стоимости золотых акций заключается в сравнении их с ценой золота. При прочих равных условиях, акции золотодобывающей компании, продающиеся по $20 за штуку при цене золота в $1,500, – это намного дешевле, чем при стоимости золота в $1000. (Когда цена продукта выше, акции стоят дороже, и наоборот).
Индекс XAU (Филадельфийский золотой и серебряный индекс) включает 30 акций компаний, добывающих золото и серебро, на бирже он торгуется с декабря 1983 года. Вот график соотношения индекса к цене золота за первые 23 года.
Нажмите на картинку для увеличения
Как только соотношение достигало 0,20 или ниже, золотые акции дешевели относительно золота, и инвесторы, которые покупали в эти переломные моменты, получали прибыль. И наоборот, как только соотношение доходило до 0,34 или выше, акции чрезмерно дорожали, и наступало время отката.
За 23 года, с момента начала отсчета в 2007 году, соотношение индекса XAU и золота был довольно надежным источником информации для инвесторов.
Теперь давайте добавим недостающие данные.
Нажмите на картинку для увеличения
Сегодня соотношение индекса XAU к золоту находится на историческом минимуме – 0,07.
Чтобы полностью оценить, что это означает, взгляните для сравнения на предыдущие минимальные значения этого показателя:
- Он ниже, чем в момент активной распродажи золотых акций в 2008 году;
- Он ниже, чем «ядерной зимой» середины 90-х годов;
- Он ниже, чем в самом начале бычьего рынка золота в 2001 году.
Прямо сейчас золотые акции похожи на резиновый жгут, растянутый до предела. Как происходит со всеми резиновыми жгутами, он определенно отлетит обратно. И не только это: в зависимости от того, насколько сильно они были недооценены, эти акции просто обречены стать одной из самых прибыльных инвестиций этого поколения.
Год назад я отмечал, как дешевы акции золотодобывающих компаний – и да, они все же подешевели еще больше. Но этот факт лишь подчеркивает, какая это колоссальная возможность.
Нынешнее настроение в секторе драгметаллов, особенно в акциях, даже не мрачное, оно жалостливое. На Торонтской фондовой бирже, где торгуется большинство акций добывающих компаний, удвоили количество охранников из-за возросшего количества случаев самоубийства. (Ладно, я это выдумал).
А не выдумал я то, что ваши шансы пойти по стопам Дага Кейси или Рика Рула – и получить такие же сногсшибательные прибыли – еще никогда не были столь высоки. Лучший момент наступает тогда, когда даже таксист смеется над идеей о покупке золотых акций.
Когда условия вновь вернутся в норму, громадные прибыли получат… те, кто не послушал инвестиционное стадо и защитников его интересов в популярных финансовых СМИ.
Есть ли гарантия, что золотые акции совершат отскок и принесут судьбоносные прибыли? Уверен, вы слышали выражение «как дважды два», так что я не обязан отвечать на этот вопрос.
Есть еще кое-какие сценарии, которые могли бы, предположительно, предотвратить отскок золота и серебра – возможно, ликвидация добывающих компаний на целое поколение:
- Если миллиарды китайцев, индусов и других азиатов, наконец, осознают, что иметь необеспеченные золотом бумажные валюты намного лучше, чем физическое золото и серебро…
- Если Бен Бернанке (Ben Bernanke) поклянётся никогда больше не печатать чертовы баксы, как и его преемница…
- Если Конгресс единогласно примет решение о понижении, а не о повышении долгового потолка и существенно урежет все расходы, кроме основных, ради здоровья страны и ее граждан (я знаю, не смешите меня)…
- Если производители солнечных батарей и десятки других отраслей промышленности найдут эффективный заменитель серебра в своих продуктах…
- Если безумное количество производных на сумму в $700 трлн, курсирующих по миру, как радиоактивное облако, неожиданно испарится…
- Если китайское правительство созовет пресс-конференцию и объявит, что оно ошибалось, и теперь не нуждается в диверсификации доллара США, что это единственная и неповторимая резервная валюта, которая нужна миру…
… тогда это, возможно, произойдет. Но я не жду ничего из этого, затаив дыхание. (На ум приходит фраза о снежках и жарких местах).
Тем временем, в прошлом месяце я прикупил еще одного золотого Орла.
Но если даже у вас нет $1,300, вы можете увеличить свой запас металла простым и бюджетным способом. Я только что рассказал читателям BIGGOLDо потрясающей новой программе накопления золота и серебра – программа, которая ежемесячно удерживает средства с вашего банковского счета и автоматически покупает для вас металл.
Но особое значение имеет вот что: это первая программа автоматического накопления, которая хранит металл в международном хранилище. Любая другая подобная программа предполагает либо только внутреннее хранение металла, или вообще не предлагает услуги автоматических закупок.
Специально для подписчиков BIG GOLD компания согласилась снизить минимальный ежемесячный платеж с $250 всего лишь до $100. Если вы подпишитесь на BIG GOLD на трехмесячный пробный период, вы сможете прочесть об этой уникальной программе и получить ссылку, чтобы воспользоваться преимуществами специального предложения только для подписчиков… а также нашим портфелем очень дешевых золотых акций.
У вас есть три месяца, чтобы решить, подходит ли это вам – если нет, по какой-либо причине, тогда отмените подписку и получите свои деньги обратно в полном объеме, или частично – через три месяца. Перейдите по ссылке, чтобы больше узнать о BIG GOLD,или прямо сейчас подпишитесь на трехмесячное тестирование.
