Еженедельный обзор мировых масс-медиа за 2–8 июля 2012 года

В центре внимания иностранных медиа: Словения будет следующей, Меркель раскритиковали, Европа и Китай понизили ставки, британцы не пустят к себе иммигрантов из Греции, в США снизилось число проблемных банков.

// Кира Аккерман, Bankir.Ru

На минувшей неделе внимание мировой общественности вновь было приковано к событиям в Еврозоне. Если неделей ранее о потребности в мировой финансовой помощи сообщил Кипр, а Испания обратилась за деньгами в официальном порядке, то на этой неделе пресса рассуждала о том, станет ли Словения шестой страной ЕС, которую нужно «спасать». И, судя по экономической обстановке в этой стране и по финансовому состоянию ее банков, это возможно.

В Германии не утихают страсти по европейскому банковскому союзу. Авторитетные экономисты считают, что создание такого союза не спасет евро, зато окажется на руку американским банкам. ЕЦБ между тем пытается стимулировать экономику с помощью понижения базовых процентных ставок. Впрочем, эксперты говорят, что это как мертвому припарки – кредитование сдерживается не высокими ставками, а неопределенностью и недоверием игроков друг к другу.

Словения будет следующей?

Словения может стать шестым членом Еврозоны, которому понадобится международная помощь, чтобы справиться с растущими проблемами банковского сектора, передает Bloomberg. Эта страна, которая приняла евро в 2007 году, сейчас проводит оценку объема средств, необходимых для покрытия обязательств финансовой отрасли. Премьер-министр страны, Янез Янша, ранее заявлял, что Словения рискует пойти по «греческому сценарию», однако позже сообщил, что правительство делает все возможное для того, чтобы найти выход из сложившейся ситуации и избежать обращения за международной помощью.

В июне 2012 года стоимость заемных средств для Словении возросла до максимальной отметки за последние полгода. 29 июня доходность облигаций со сроком погашения в 2021 году достигла 6,1%. Греция, Ирландия, Португалия и Испания были вынуждены обратиться за международной помощью после того, как доходность их облигаций резко подскочила. По мнению аналитиков BNP Paribas, вероятность того, что Словения станет следующей жертвой европейского долгового кризиса, очень велика.

Чтобы возобновить кредитование, словенскому банку Nova Ljubljanska Banka (NLB) нужны 500 млн. евро, а возможно, и намного больше. Кредитная организация уже заняла 1,2 млрд. евро у Европейского центрального банка (ЕЦБ). Для Словении это большие суммы.

В последние несколько лет экономическая ситуация в Словении постоянно ухудшается. Объем государственного долга страны с момента вступления в Еврозону увеличился более чем в два раза – до 47,6% ВВП. Согласно майскому прогнозу Европейской комиссии, этот показатель возрастет до 54,7% ВВП к концу 2012 года.

World Socialist Web Site пишет, что словенский банковский сектор терпит убытки уже третий год подряд. Три крупнейших банка сейчас нуждаются в государственном вливании капитала. Страна находится на грани рецессии. В 2011 году ВВП сократился на 0,2%, а в 2012 году, согласно прогнозам, снижение составит 1,5%.

На предыдущей неделе Кипр стал пятой страной ЕС, обратившейся за международной помощью. Согласно греческому изданию Kathimerini, кипрское «спасение» может стать крупнейшим в Европе относительно размера ВВП. Банковские активы Кипра составляют 152 млрд. евро, что эквивалентно 835% ВВП. Пока Кипр не обозначил, какой объем средств ему необходим, но представители ЕС ожидают, что стране понадобится около 10 млрд. евро.

Меркель раскритиковали

Согласно немецкой газете Die Welt, 160 немецких экономистов, включая главу института IFO Ханс-Вернер Зина, а также профессора статистики дортмундского университета Вальтера Кремера, в своем коллективном письме обрушили на канцлера Германии Ангелу Меркель волну критики и призвали население к протесту. Они остались недовольны результатами последнего саммита ЕС, а также планами по созданию европейского банковского союза. По их мнению, банковский союз не спасет ни евро, ни европейскую идею, а несостоятельные кредитные организации должны становиться банкротами. Прямая поддержка проблемных банков за счет европейского стабилизационного фонда недопустима. И вообще, те меры, на которые согласилась Меркель на саммите ЕС, лишь позволят субсидировать крупнейшие банки Уолл-стрит и лондонского Сити.

Налогоплательщики не должны брать на себя потери банков – это должны делать акционеры кредитных организаций, поскольку они шли на инвестиционный риск и располагали необходимыми возможностями. И, по мнению экономистов, подписавшихся под этим письмом, народные избранники должны знать, какие опасности угрожают немецкой экономике.

Европа и Китай понизили ставки

5 июля ЕЦБ снизил ключевую процентную ставку на четверть процентного пункта – до 0,75%, что является очередным историческим минимумом. Ставка по депозитам была опущена до 0%. Так ЕЦБ пытается бороться с рецессией и стимулировать экономику. Об этом сообщает San Francisco Chronicle.

Аналитики отмечают, что ставки и так являются низкими, но банки опасаются давать деньги друг другу взаймы, а бизнес и физические лица не видят смысла в накоплении долгов. Поэтому понижение ставок вряд ли сможет «подстегнуть» экономику. Еврозона слаба не из-за высоких ставок, а из-за неопределенности вокруг ситуации с долговым кризисом.

Кстати, согласно Reuters, в тот же день неожиданно понизил ставки по депозитам и кредитам и Китай, уже второй раз за последний месяц. Снижение составило, соответственно, 0,25 и 0,31 процентных пунктов. Теперь ставки составляют 3% для годовых депозитов и 6% для годовых кредитов. Очевидно, Пекин хочет повысить роль банков в оживлении своей замедлившейся экономики, однако делает это очень осторожно.

Чтобы быстро увеличить объем кредитования в стране, необходимо разрешить четырем крупнейшим банкам выдавать кредиты в пределах 75%-го отношения кредитов к депозитам. На четыре лидирующих банка приходится более половины всех депозитов Китая. У всех них этот коэффициент сейчас находится на более низком уровне. Правда, если разрешить банкам кредитовать много, то появится риск, что кредиты уйдут в неэффективные отрасли, а рост экономики от этого не ускорится.

Таким образом, регуляторы пошли по более сложному пути: они снижают издержки заимствования и убеждают банки управлять своими кредитными портфелями более активно. Государство хочет, чтобы средства направились в небольшие динамичные частные компании, способные создавать рабочие места. На следующей неделе выйдут данные по китайской экономике, и многие эксперты ожидают, что эта статистика укажет на более стремительное замедление экономики Китая.

Британцы не пустят к себе иммигрантов из Греции

Британия опасается наплыва греческих иммигрантов, сообщает Reuters. Возможно даже ограничение иммиграции, причем не только для греков, но и для граждан из других стран Еврозоны. Правила ЕС допускают свободное перемещение людей в пределах всех 27 стран союза с целью проживания и работы. Великобритания считает, что многие граждане Греции, Испании и других «проблемных» стран могут приехать в поисках работы, однако пока статистические данные не свидетельствуют о притоке иммигрантов.

Еще одна головная боль Великобритании – банковский союз ЕС, который будет создан уже к концу 2012 года. По словам премьер-министра Великобритании Дэвида Кэмерона, усиление банковской интеграции 17 стран Еврозоны не обязательно сильно затронет Великобританию, хотя многие этого опасаются: «Если 17 стран Еврозоны создадут между собой банковский союз, а им следует это сделать, а также если Великобритания сможет защитить себя должным образом, для нее вряд ли что-либо изменится».

The Independent ранее сообщала, что, наоборот, создание на территории 17 стран Еврозоны банковского, фискального и политического союза может сильно отразиться на Великобритании.

В США снизилось число проблемных банков

С начала финансового кризиса в 2008 году в США впервые сократилось число проблемных банков, передает Associated Press. Согласно изданию, финансовые организации выиграли от низких процентных ставок и слияний. Также помогло восстановление экономики после кризиса. Ведь это привело к тому, что больше физических и юридических лиц смогли брать и вовремя выплачивать кредиты.

За первые три месяца 2012 года банковский сектор заработал $35 млрд. по сравнению с $29 млрд. в аналогичном периоде 2011 года. Это было наилучшим значением с 2007 года. На пике рецессии в четвертом квартале 2008 года банки потеряли $32 млрд.

В последнее время снизилось число банков, которые находятся на грани банкротства. В первом квартале 2012 года число проблемных кредитных организаций сократилось до 772 или 9,5% всех американских банков по сравнению с 888 организациями в январе–марте 2011 года.

Также снизилось и число банковских банкротств. В 2009 году с рынка ушли 140 кредитных организаций, в 2010 году – 157, в 2011 году – 92. В первом квартале 2012 года был закрыт 31 банк. Эксперты ожидают, что по итогам всего года будет закрыто 60 банков. Однако даже если этот прогноз окажется близким к действительности, 60 обанкротившихся финансовых организаций – это слишком много. При нормальном развитии экономики, ежегодно рынок должны покидать не более 4–5 банков.

Los Angeles Times сообщает, что многие небольшие банки до сих пор испытывают трудности с возвращением государству средств налогоплательщиков, которые были даны им для преодоления финансовых трудностей во время кризиса. Общая задолженность составляет $11 млрд., и государство грозит перепродажей их акций новым инвесторам с большим дисконтом. Всего должников насчитывается 324 организации. В основном, это крошечные местные банки или нишевые игроки.

Больше всего таких банков в Калифорнии – там их 28, включая Plumas Bank, Ojai Community Bank и Saigon National Bank. Казначейство (Министерство финансов США) требует от них обратного выкупа своих акций. Некоторые кредитные организации планируют это сделать. От большинства банков также требуют наведения порядка в кредитных портфелях, повышения качества управления, а также привлечения нового частного капитала.